Yankel (yankel) wrote in potrebitel_il,
Yankel
yankel
potrebitel_il

TheMarker пишет, что официально разрешен перевод пенсионных накоплений из одной страховой компании в другую, а также из страховой компании в пенсионный фонд (и обратно :))

Перевод Курсора:

http://www.cursorinfo.co.il/pressa/2006/04/03/ze-stahov/

Под катом оригинал статьи TheMarker. Привожу его целиком, т.к. он сайте он уже ушел в платный архив.




<tr><td colspan="3" class="" align="right" dir="rtl" valign="top">
הידד, שוחררנו מכלאנו

</td>
</tr>
<tr>
<td colspan="3" height="10">
</td>
</tr>
<tr>


<td colspan="3" align="right" valign="top">

07:21 | 03.4.2006
 

מירב ארלוזורוב

</td>
</tr>
<tr><td style="height: 19px;"></td></tr>
<tr>
<td colspan="3" class="" align="right" dir="rtl" valign="top">

דניאל
כהנמן, שזכה בפרס נובל בכלכלה על התיאוריה שלו לפיה אנשים אינם נוהגים
ברציונליות, גויס אתמול לשורות חברות הביטוח. "כהנמן כבר אמר שלא תמיד
הרציונליות היא שגוברת", אמר לנו בכיר באחת מחברות הביטוח הגדולות,
"למבוטחים יש כל מיני שיקולים, שהם לא רק כלכליים. יש להם גם שיקולים
פילוסופיים ופסיכולוגיים".

זה לא מקרי שדווקא כהנמן, עם תאורית אי
הרציונליות שלו, הוא שהופך לבן בית בחברת הביטוח. נוח לחברות הביטוח להניח
כי המבוטחים שלהן אינם רציונליים. נוח להן להניח כי מבוטחיהן אינם
רציונלים במידה כזו, שהם ימשיכו לחסוך לפנסיה דרך ביטוח - גם אם זה בלתי
כדאי בעליל עבורם. הרקע לדברים שאמר לנו הבכיר: הוא הגיב לידיעה שפורסמה
על ידנו, ולפיה הפיקוח על הביטוח יאפשר למבוטחים להעביר את החיסכון
הפנסיוני שלהם מביטוח לקרנות פנסיה.

הבכיר בחר שלא להתרגש מהרפורמה
הענקית המוצעת עתה על ידי הפיקוח על הביטוח. לחברות הביטוח יש אמנם מלאי
של תוכניות ביטוח חיים בסכום עתק של 70 מיליארד שקל שיהיה עתה חשוף למעבר
לקרנות פנסיה. התוכניות הללו הן אמנם מקור הרווח העיקרי של חברות הביטוח,
בזכות דמי ניהול אסטרונומיים - 2% ויותר, בנוסף לרווח עצום שיש לחברות על
רכיב הביטוח (ריסק) שהן מכרו לאותם מבוטחים. התוכניות הללו, אומנם, נחותות
על פי הערכות מקובלות למה שיש לקרנות הפנסיה להציע למבוטחים, וסניפי
הבנקים יתחילו בקרוב לאמר זאת לכל לקוח שלהם. אבל הבכיר בחר לא להתרגש מכל
זאת. מדוע? כי הוא יודע שהלקוחות שלו אינם רציונלים, וכי השיקולים
הפסיכולוגיים גוברים אצלם על השיקול הכלכלי נטו.

אז
הנה יצא מרצע מן השק: צריך להיות לא רציונלי, ומוטה לחששות פסיכולוגיים
עמוקים, כדי להישאר מבוטח בביטוחי חיים. המסקנה המתבקשת היא שכל מבוטח
שאינו כזה צריך לשקול ברצינות לעבור מביטוח חיים לחיסכון פנסיוני חלופי,
כלומר קרנות פנסיה, אבל זאת בתנאי שהדבר יתאפשר לו. עד כה, זה לא התאפשר.
עד כה היה המבוטח שבוי בידי חברות הביטוח, שאת דעתן עליו הוא יודע עתה
בוודאות.

הפיקוח על הביטוח לא התיר עד היום למבוטחים לעבור, עם
החיסכון שצברו לעצמם בביטוח החיים שלהם, לחלופה פנסיונית אחרת. אפילו מעבר
בין תוכנית ביטוח חיים אחת לתוכנית ביטוח חיים אחרת היה אפשרי בתיאוריה,
אבל בלתי אפשרי בפרקטיקה.

בפועל, הדרך היחידה של מבוטחים עד כה
לשפר את החיסכון הפנסיוני שלהם היה להקפיא את החיסכון שצברו בתוכנית ביטוח
החיים, ולפתוח חיסכון פנסיוני חדש במקום אחר.

בשל אי יכולת המעבר
היה עד כה שוק ביטוח החיים - שוק של 70 מיליארד שקל, כספי חיסכון פנסיוני
של אלפי מבוטחים - אי של חוסר תחרות. אין דרך אחרת להסביר כיצד ייתכן
שחברות הביטוח גבו דמי ניהול של 2.5%, מלבד הרווח הנוסף שהן גבו מהצד בשל
מכירת ביטוחים (ריסקים) משלימים במחיר מנופח. זאת בשעה שבקופות הגמל של
הבנקים התחרות המשתוללת הפחיתה את דמי הניהול לשיעור של 0.6%. רק בשוק של
לקוחות שבויים - שלא יכולים לומר לחברות הביטוח: הפחיתו את דמי הניהול, או
שאנחנו עוברים - תיתכן אנומליה כזאת.

את מחיר האנומליה שילמו
המבוטחים, מכיסם. יותר נכון, מכיס הפנסיה הנמוכה יותר שיקבלו בבוא העת.
דמי הניהול הגבוהים גרעו להם כל שנה 2.5% מהתשואה. תכפילו את זה ב-40 שנות
חיסכון, ותקבלו אובדן של 25% לפחות בקצבת הפנסיה, לעומת מה שניתן לקבל
בקרנות פנסיה. וזה, כאמור, עוד לפני שמשקללים פנימה את מרכיב הרווח הסמוי
שהיה לחברות הביטוח דרך מכירת ביטוחים משלימים (ריסקים). בפוליסות הביטוח
הישנות ממש, המרכיב הזה הגיע עד ל-28% - כל שקל שהכניס המבוטח לתוכנית
הצטמק מיד ל-72 אגורות - 28 אגורות זרמו לכיסם של חברות הביטוח וסוכני
הביטוח.

הרבה פנסיה לא נשארה למבוטח, אחרי כל ההפחתות. הרבה יותר
פנסיה תישאר לו עכשיו, כאשר הפיקוח על הביטוח ישחרר אותו סוף סוף מכלאו,
ויאפשר לו לעבור עם החיסכון הפנסיוני שלו לאן שרק יחפוץ. גם אם הוא לא
יעבור לקרן פנסיה, הוא בוודאי יכול לאיים על חברת הביטוח במעבר כזה ולהשיג
מיד שיפור תנאים דרמטי. שיפור של עשרות אחוזים בערך הפנסיה שלו.

מאז יציאת מצרים, לא היתה סיבה טובה יותר לחגוג את חג החירות.

</td></tr>
Subscribe
  • Post a new comment

    Error

    Anonymous comments are disabled in this journal

    default userpic

    Your reply will be screened

    Your IP address will be recorded 

  • 13 comments